延期货款对公司现金流影响

『壹』 现金流量对一个企业的作用

你好，在我们选择投资目标的过程当中，自由现金流是一个非常重要的参考标准。从投资的角度来说，投资一家企业，其实就是想在未来赚取它的自由现金流，如果一个企业经营多年依旧没有自由现金流，那么显然企业的经营是不成功的，从投资的本质来说就是放弃现在的现金而在未来能够以更多的现金的形式来补偿给投资者。那么我们应该如何来看待自由现金流，如何来运用。
从定义上来说自由现金流量，就是企业产生的、在满足了再投资需要之后剩余的现金流量，这部分现金流量是在不影响公司持续发展的前提下可供分配给企业资本供应者的最大现金额。简单地说，自由现金流量是指企业经营活动产生的现金流量扣除资本性支出的差额，其实定义说的非常清晰明了，但在现实的应用当中，还是需要我们特别的注意。
显然这个自由现金流是由企业经营产生，这是一个大前提，一定是企业经营产生的，非经营产生的现金流都不能算数，也不能做为被减数去使用，那么减数是资本支出，是指企业为取得长期资产而发生的支出。或为了取得为一个以上会计期间提供效益的财产或劳务所发生的支出。该项支出发生时，都应予以本金化，先记入适当的资产帐户，然后再按各期受益程度转作费用。资本支出通常包括固定资产增置及改造支出。这些支出的目的不是维持其原有的服务能力，而是为了获得更大的未来效益。显然资本支出是为了取得长期收益而支出的费用。
显然对于一个优质的公司来说，自由现金流越是充沛越是质地上乘，表示一个公司的获取现金的能力更强，而考量一个企业的真实强弱的重要标准就是获取现金的能力，特别是获取自由现金流的能力，这是投资的核心思路，只有足够强的自由现金流才能体现公司的价值。
在目前的宏观经济条件下，自由现金流充沛的公司总是能够让人放心，能够让人安心的持有，而不担心公司会有危机，必定融资成本越高，越显得现金的可贵，只有足够的现金才能支撑企业的运营。
风险揭示：本信息部分根据网络整理，不构成任何投资建议，投资者不应以该等信息取代其独立判断或仅根据该等信息作出决策，不构成任何买卖操作，不保证任何收益。如自行操作，请注意仓位控制和风险控制。

『贰』 预付账款和应收账款对公司有什么影响

预付账款是你的钱先支付给了其他单位或个人，所有权还是你的属于资产类；应收账款是其他单位或个人应该支付给你但未付的款项。预付账款和应收账款对公司的资产负债率、现金流、资金周转增值性及公司运营风险大小有影响，一般说来，预付款项不会太多，多属于一次支付，后期或分期转进项商品、成本、资产，体现你公司的信誉、现金流、经营状况较好；应收账款太多的话会影响你的现金流、资金周转率和增值性，多公司属于负性影响。仅供参考，希望有帮助

『叁』 现金收付的企业现金收付风险管理

在企业经营过程中，现金收付业务是企业财务管理的重要组成部分。加强现金收付风险管理，可以为企业融通资金、加速企业的资金周转、减少企业的风险和提高企业的竞争力提供新的思路。 (一)现金收付风险的来源
现金收付风险是指企业生产经营循环中，无法按时回收到期的货款，或无法及时偿还到期债务的可能性。(这里的现金是指广义现金)现金收付风险的来源很多，从微观上看，企业生产经营活动直接面对市场，客户信用水平千差万别，这是产生现金收付风险的外在原因。另外，企业人员业务素质和道德素质不可能尽善尽美，管理制度可能存在的漏洞，是产生收付风险的内在因素。从宏观上看，利率市场和汇率市场的经常波动、资金短期投机性流动等都可能是企业现金收付风险的来源。
(二)现金收付风险的表现形式
1.利率风险。不管是借入资金还是拥用多余资金的企业，都会面临利率变动风险。
2.汇率风险。国际资本市场瞬息万变，企业持有的资产或承担的外币债务会由于汇率的不利变动而造成损失。
3.期限风险。期限风险主要来源于企业应付账款的存在。企业在和上游供货商开展业务往来时，常常可以取得零成本支付方式，即供货商不要求马上付款，企业相当于获得一笔无息银行贷款。供货商为鼓励企业及时付款，往往运用现金折扣等优惠政策。
4.流动性风险。流动性主要是指企业按时偿还现有或潜在债务的能力，这种能力的获得途径包括企业拥有的自有资金，或将非现金资产迅速变现，或从银行等金融机构获得的贷款额度等。缺乏流动性，无论是短期还是长期的，都表明企业的经营情况出现了问题。流动性也可能是众多中小企业倒闭的原因。
5.道德风险。道德风险来源于组织内部工作人员和往来厂商对职业技能和职业规则的遵守程度，但道德风险难以用制度来规范。 (一)不确定性分析
企业生产经营活动的现金收付过程中风险的存在，使企业的经营活动处于不确定之中。不确定性是难以计量的，特别是长期性预测准确性更差。进行不确定性分析的主要步骤：
一是在一系列可能条件下编制预算；
二是预计出现不同状况的概率；
三是根据概率分析法预计各种因素对企业现金风险的影响程度。
(二)敏感性分析
敏感性分析是指从定量分析的角度，研究有关因素发生某种变化对某一个或一组关键指标影响程度的一种不正确分析技术。敏感性分析只能分析某种因素变动对经济指标的影响，并不能确知这种影响的可能性有多大。敏感性分析的关键之处在于评价有关指标数量变动对计划产生结果的影响程度：例如销售价格上升6‰ 产生的现金流入超过6%，那么销售价格对现金流量就是敏感的，否则就是不敏感的。进行敏感性分析有助于企业把握住问题的关键，从而把时间、财力、人员等投入到敏感性强项目的管理工作中。 (一)现金集权管理和分权管理
1.现金集权管理与分析管理的适用对象。现金集权和分权管理，主要是针对跨国公司丽言的，但其中的一些做法，也值得国内企业学习和借鉴。实行集权或分权管理，还与公司股权结构、公司生产技术水平、 文化传统等因素有关。
2．现金集权和分权。集权型现金管理体现的是一种集团中心经营理念，它将海外业务看作国内业务的扩展。具本做法是．将集团公司内所有现金政策的制定、执行、解释和业绩考核评价权力集中于总部的财 务中心，现金政策包括款项的回收、付出、现金资产的使用等等。集权型现金管理的核心环节体现在设立资金库对日常资金使用进行调控上。集团公司所辖世界各地子公司在母公司开立存款账户，子公司除保留日常经营所需资金外，其余资金统一上划至总公司账户。总公司根据各子公司资金余缺的不同将资金调剂使用，既可以减少资金冗余，又可以减少子公司因临时资金不足向所在地金融机构借款的次数，节约资本成本。
(二)现金预算
1.现金预算的类型
从企业自身来说，是否编制现金预算。取决于成本效益原则是否能得以满足。因此现金预算可分为积极现金预算和消极现金预算，前者是企业主动对现金流动情况进行预测以满足企业经营管理水平的需要，并且随时对预算进行调整修订：后者多用于检测企业是否具有良好的流动性。
按编制的不同，现金预算可以分为三类：以现金流量表为基础的现金预算；以资产负债表为基础的现金预算；以利润表为基础的现金预算。以现金流量表为基础的预测主要是针对短期预测而言的，一般预算时间在一年以内。运用这种方法要对预算内的现金流入和流出进行预测，其中资金流入项目主要销售收入，从金融机构获得的借款等；现金流出项目主要有销售成本，期间费用，利息支出等。以资产负债表为基础的预算主要针对长期而言，更适合作为战略预算，涵盖的期间包括企业未来发展的若干年，这种预算主要根据企业近年来的发展速度(如资产保值增值率)进行。以利润表为基础的预测适合长度为1年一2年的中短期规划，它也是用年度的利润增长速度来预测下一年的收 入支出情况，进而对现金增长需要进行估计。
2.现金预算的密度
现金预算的密度是指编制现金预算的时间跨度和编制时间间隔，即现金预算期间是一年以内的，还是超过一年的，编制的预算是按一周的时间间隔编制的，还是编月度、季度或年度的预算。现金预算的密度和企业的经营产品种类、行业特点、企业规模、编制人员的素质和经验等都有关系，不能说周期越短，内容越详细越好。
3．现金预算的空问范围
现金预算的空间范围是指编制的现金预算是一个独立经营单位的，还是整个企业集团的；是母公司记账本位币的现金预算，还是包括所有子公司所在国货币币种的现金预算。
4．现金预算的调整
作为积极现金预算，企业需要根据遇到的实际问题和获得的最新信息对现金预算进行不断调整和修订，特别是当初编制预算所假定的基础不存在或假设前期不再成立时。企业安次编制现金预算，面临的是自己不熟悉的新的经营业务，不确定情况较多，在预算执行过程中则要不断进行修正。随着企业现金预算的改进，对现金流动性的认识越来越科学，可以减少对敏感性分析的依赖。必须看到，现金预算的功能强弱取决于它和实际情况的一致程度，如果没有意外发生，而编制的现金预算和实际情况相差甚远，就应着手分析差异产生的原因；当然，现金预算的改进是一个持续不断的过程，不能因为开始预测的不准确对现金预算的可操作性产生怀疑，而应着眼于差异产生的原因和编制预算计划程序的改进。
(三)现金回收与划转
1.加速收款
为提高资金使用效率，企业应在不影响企业与客户关系和销售规模的前提下，加速应收款项的回收。加速收款可能遇到的问题有：如何缩短客户汇款在途时间；如何缩短收到支票和存入往来银行的时间；加速收款增加的营业费用等。
2．延期付款
当企业面临短期资金周转困难时，延期付款是一种可行的选择，因为对销售方来说，延期付款总要比失去一个客户更能让人接受。企业应认真考虑延期支付所可能带来的后果，特别是供应商的财务状况和商 业地位。因为延期付款是以供应商的现金流量恶化为代价的，如果延期付款导致供应商降低服务标准或停止提供服务，而供应商是企业战略供应链上不可缺少的重要环时，这样做显然得不偿失。
3.与银行关系
企业应与结算银行保持较为稳定的合作关系，除非往来银行的经营策略发生变动而有损企业的利益，或者银行提供的服务已无法满足企业的快速发展的需要，或者转移账户可以给企业带来明显的经济效益。与银行长期保持稳定的关系有助于企业实现现金账户的科学筹划，商业银行还有可能对关系较好的往来客户提供理财方面的个性化服务或建议。
4．零余额账户
零余额账户的开立基于财务集中的设想，公司往来银行被赋予某些权力，在营业终了或指定时间将指定账户的金额划转到集中账户，从而使该种类账户的余额为零，此类账户一般是企业的资金收入户。设立零余额对企业提高现金控制水平十分有效：当收入账户金额较小时，为减少工作环节，企业也可以和往来银行约定当账户余额达到一定数额时再进行划转。
(四)现金合并与集中账户
基于财务集中的思想，当企业集团存在多个分公司，而分公司都具有自己的账户时，可以建立现金合并协议，将盈余资金从一个公司转入资金不足的公司。现金集中对集团公司的用处很大，特别是分公司 资金余缺情况不一，资金盈余和透支情况都存在时，使用现金合并和集中账户，可以避免不必要的透支利息。同时，中心财务部门由于具有较大的规模和实力，在与银行等金融机构协商资金筹措条件时可以处于比较有利的地位，为集团公司获得较为优惠的借款利 率和借款期限。
(五)电子银行支付系统
随着金融电子化进程不断加快，多数商业银行推出了各自的电子银行系统，面对公司客户的企业银行系统也进行实际应用阶段。企业银行对企业提供的服务，主要包括金融交易服务和信息增值服务，如资金管理、财务管理、商务管理等。特别适用于大型企业。大型企业每天都有大量的资金收付业务，如果这些业务分散到分公司或业务部门，必将增加收付分险和收付费用。企业银行系统使企业财务人员在自己的办公室进行资金支付成为可能，不仅可以节约人力物力，更主要的是降低了资金清算风险。

『肆』 应收账款与企业现金流的关系

在影响现金流其他因素不变时，当本期应收账款期末余额等于期初余额时，公司现金流不发生变化；当本期应收账款期末余额大于期初余额时，公司现金流减少；当本期应收账款期末余额小于期初余额时，公司现金流增加。

应收账款属于企业正常的生产经营活动。当期应收账款增加表明企业当期实际收到的货款（即因销售收入而收到的货款）少于应收的货款，即现金流入少。反之，则表明企业当期实际收到的货款多。

应收账款表示企业在销售过程中被购买单位所占用的资金。企业应及时收回应收账款以弥补企业在生产经营过程中的各种耗费，保证企业持续经营；对于被拖欠的应收账款应采取措施，组织催收；对于确实无法收回的应收账款，凡符合坏账条件的，应在取得有关证明并按规定程序报批后，作坏账损失处理。

(4)延期货款对公司现金流影响扩展阅读：

应收账款是有特定的范围的。

首先，应收账款是指因销售活动或提供劳务而形成的债权，不包括应收职工欠款、应收债务人的利息等其他应收款；

其次，应收账款是指流动资产性质债权，不包括长期的债权，如购买长期债券等；

第三，应收账款是指本公司应收客户的款项，不包括本公司付出的各类存出保证金，如投标保证金和租入包装物等保证金等。

网络-应收账款

『伍』 改善公司现金流量的几种方法

摘要：通过对企业常见的几种业务对公司现金流量的影响进行分析，并从改善公司现金流量的角度以独立第三方的角度提出建议，在不影响公司正常运营的情况下，减少现金流出，改善公司的现金流量状况。 关键词：改善；公司；现金流量 中图分类号：F275.2 文献标志码：A 文章编号：1673-291X（2012）13-0138-02 作为公司的财务总监，主要的管理职责之一便是合理规划公司的现金流量，从而使得公司的现金流量随时保持充足的状态，为公司生产经营的正常进行保驾护航；这里笔者结合自己的实务操作经验，试从财务管理的角度介绍几种可以节约公司现金流出量和增加现金流入量的方法。 一、采用融资租赁还是银行贷款 某医药集团公司拥有一个大型制药厂和一个规模很大的甲级医院，为了改进医院的办公条件，公司计划最近新采购一台大型CT扫描仪，为了采购该仪器，医院向银行申请贷款，考虑到医院是非盈利组织，银行没有同意医院将近十年的长期贷款的要求，而是要求以正在高速发展的医药公司的名义进行贷款，公司管理层审查自身的条件后认为：而且医院的经营比较稳定风险较小，虽然没有能力在短时间内创造出高额利润归还贷款，但是长期来看现金流量还是比较充足的；医药公司正处在高速发展时期，并且有上市融资的计划，按照上市公司发行股票并上市的要求，以盈利为目的的医药公司和作为非盈利组织的医院一定要分别经营，因此公司管理层不愿意看到医药公司为了医院的经营背上高额债务。 第三方的财务咨询人员的建议：根据医院的现金流量情况，寻找一家从事医疗器械融资租赁公司，以医院的名义与其签署期限为十年的融资租赁协议，这样医院在经营期间利用CT扫描仪产生的资金流量完全可以支付每年的CT设备融资租赁款，而且对医药公司的上市融资计划也不会造成影响；这样在现金流出很小的情况下得到了价值几千万元的精密设备的使用权。 事实证明，在金融危机对全国各行各业都造成了巨大影响的情况下，作为医院是受影响比较小的行业，融资租赁公司在评估了医院的各方面经营指标后，欣然同意对这台设备进行投资。 二、应该先支付货款还是先支付税款 某国企属于工业制造业，月末，公司资金短缺，供应部的采购人员来到财务部申请为已购买的原材料支付货款，被告知，本月资金紧张，只剩下近400万元的现金额度要留做本月向税务局缴纳增值税之用，供应人员告诉财务部经理，这批货款已经属于延迟支付了，如果再不付款，下月就拿不到提前供货的优惠，将导致公司停工待料，供货方已经说了，已经到期的价值RMB 2 340万元货款必须支付；一边是代表国家执法机关的税务局，一边是决定公司生产是否可以持续进行的供应商，财务部左右为难。 第三方的咨询人员建议的方案如下：即同意支付价值RMB 340万元的货款，前提是与供应商协商，要求对方同时提供出票日为本月的价值RMB 2 340万元的增值税发票；这样公司可以得到价值RMB 340万元的进项税用于抵扣销项税，从而避免了向税务局支付增值税RMB 340万元的现金流出量还缓解了向供应商付款的燃眉之急。 三、利用银行贷款还是利用股东的钱 某南方的一家民营公司属于医药制造行业，目前公司的规模比较小，正处在高速发展时期，有几个高附加值的开发项目正在研发过程中，公司的股东兼高级管理层对公司应该上市融资还是利用银行贷款犹豫不决，公司的经营情况如下：第一，该公司的产品销售形势较好，行业利润率较高；第二，公司的经营处于盈利阶段，公司的股东很少，可以得到较高的报酬；第三，公司属于中医药制造行业，需要开发新产品和高附加值产品，否则，依靠传统产品将无法实现公司上台阶的新目标。 财务分析：如果依靠银行贷款，公司需要支付高额利息，而且存在一旦银行停止贷款公司的研发项目将无以为续；如果上市融资，公司的销售及生产规模又太小，而且上市需要履行的程序复杂，持续的时间较长。 第三方财务顾问建议：首先确定是应该使用银行的钱还是股东的钱，如果使用银行贷款存在着支付高额利息，到期偿还贷款的压力以及贷款不到位公司的研发将无法持续进行的问题，但是使用股东的钱却不存在上述三个问题，只是需要增加财务报表的披露透明度而已，因此财务顾问建议公司使用股东的钱。 股东的钱有两个来源：第一种是公司发行股票并上市；第二种是引入风险投资机构；鉴于全球长期上扬的经济发展趋势，上市融资是一个公司扩大规模增强竞争力最终必然采取的必经之路，公司可以选择在国内创业板和中小板上市发行股票；但目前因公司总体的收入和利润规模尚未达到上市标准，且上市融资是一个长期的过程，因此可以预计，上市融资应该是该公司的一个长期目标，而不是近期目标。 从公司目前发展的角度来看，该公司有很好的拳头产品和独家优势，又处在规模扩张的飞速发展时期，因此积极联系机构投资者，引入风险投资无疑是一个值得考虑的选择，目前市场上有很多风险投资机构，越来越多的风险投资机构在积极寻找有发展前途的民营公司和新兴产业作为自己的投资目标，等到公司发展壮大上市之后，再采取退出机制将投资变现从而获得非常收益。 四、其他减少现金流出量的方式 为了减少现金流出量，大多数公司采取了下发薪的政策，即在下月末，根据员工上月的出勤情况，发放上月的工资，这样就等于提前利用了员工一个月的劳动力，而延迟一个月支付薪酬，从而节约了一个月的人工成本现金流出量；但是这种节约方法具有一次性的特点。即只能在开始月份节约部分现金流量，不能作为控制资金流量的长期性手段。 另外，部分公司采取延迟支付采购货款，提前收取客户销货款的结算方式，也使得公司的资金流出量减少，资金流入量增加了。但是这些结算手段也都要受到市场供求关系的影响，只有争得供应商和货物销售方同意才能奏效，勉强执行往往会存在丢失客户，在供应商那里失去信誉等后果，对公司的形象和长远发展存在不利影响。 五、增加现金流入量的方法 以提前兑现未到期的银行承兑汇票的方式增加现金流量；目前因为虚假票据层出不穷，银行为规避风险只接受优质客户的银行承兑汇票。 将未到期的应收账款转售给银行以获取现金流入量，但是银行只接受的应收账款一般是信誉很好，不存在回收风险公司的往来款项，因此而增加的现金流量可以帮助企业用于生产经营，从而避免贷款。

『陆』 房地产项目贷款申请延期银行会影响吗影响银利润吗

一、会有影响。
二、影响：首先房地产项目贷款一般都是中长期贷款，如果借款人不能按时偿还，势必导致银行资金不能及时收回，影响资金头寸；其次，贷款展期意味着客户预期收入未能实现，借款人第一还款来源出现问题，贷款出现潜在风险，如果客户不能尽快缓解现金流，银行势必要通过处置抵押物来收回贷款，从而给贷款造成风险；第三，贷款出现风险，银行要计提减值准备，由此减少当期利润。

综上，房地产项目贷款延期后，会对银行产生诸多影响，当然也会影响利润。

『柒』 公司如何应对现金流压力

回归核心业务

假如你经营的业务原本非常成功，如今却遭受现金不足的困扰，那我敢肯定地说我知道你问题的所在：你偏离了核心业务，在开展多种经营。我的建议始终都是这样的：砍掉副业，回归核心业务。”

控制支出

下一步就是控制你的开支。你必须推迟所有的资本支出—不上新设备，不做无必要的旅行或采购，除非它们能够带来收入。你当然要身先士卒，控制自己的开支。你要让所有的员工知道，每一笔超过20美元的开支都必须经过你事先批准。
然而，也不能做得太过头。不要因为一点小钱让你的员工心情沮丧，为难得要死。他们工作需要笔，也需要纸，同时还需要打电话。你所要做的就是控制较大的项目，比如旅行、长途电话以及设备购置等，但前提是不能妨碍员工的日常工作。

对你的账单进行优先排序

接下来你需要将你所有的账单审查一遍，并将它们像这样进行优先排序：
A．立刻付款，否则关门。这些账单包括：办公费、电话费和网络费等。
B．关键性支出（如租金）。和他们接触，利用你的谈判技巧让他们对你做出让步。在遭遇现金流危机时，你很容易这样想：某些事情（像租赁费）是没有商量余地的。你不要这么想。任何事情都可以重新商议。
C．眼下不用支付（如卖方的钱、印刷费以及奖金等）。
等到B和C两类账单超过预定支付期限30天的时候，你才需要和相关人士联系，向他们解释因为一些关键客户的失信致使你的现金流出现了问题。重要的是你一定要在他们打电话抱怨之前和他们取得联系。如果没能赶在对方打电话之前和他们联系，那也得硬着头皮跟他们解释。
在这件事情上，你一定要立场坚定。抵抗一切诱惑，拒绝支付货款给已经对你火冒三丈的卖家，拒绝支付那些因为你支付得起而想支付的小额账单。你必须延期支付这些账单，这样你才能积聚起必须的资金流。不要同意任何延期支付就增加利息的要求，假如卖家想要对你实行处罚，那就强势地告诉他们，那样做只会让你陷入更深的困境，你不能同意他们那种做法。
较大的债权人可能会因为还款期限延迟而让你签一份个人贷款保证书，你绝不能那样做。

预先安排信用额度

假如你有财政后援，那现在就去找他们，向他们解释你遇到的问题，尤其要详细阐述你为解决问题将要采取的行动。告诉他们你不希望动用这笔钱，但是，你需要知道在需要时是否可以获得这笔钱。
努力从银行获得某种信用额度，而且需要时可以动用。不要签什么个人保证。

保持愉悦、镇静和信心

关于航海有这样一句俗话：“船员绝不能从船长眼中看到恐惧。”现在就是你展示领导技巧和才能的时候。即使是对你最亲密的员工，也不要显示出你的焦虑。要让他们知道你遇到了问题，而且你知道如何应对。你眼下正在采取一些艰难的应对措施，但是一切都会好起来的。
记住焦虑是解决不了任何问题的。将注意力集中在解决问题的方法上，而不是问题上。

避免将来重蹈覆辙

从现金流危机中脱身之后，你需要采取必要的行动避免将来重蹈覆辙。绝大多数人在脱困之后，会变得谨小慎微，不惜一切代价避免现金流问题再次出现。让我们来谈一谈你该怎么做。
你必须制定一份个人财务计划。你不能这么想：“我过去总是会成功脱身，再遇到这样的问题，我依然可以应对。”我们承认你可能对制定详细的财政计划不是那么上心。这可能不是你的行事风格。或许你认为自己是一个喜欢冒险的人，而你的成功只是因为其他人没有勇气像你那样敢于冒险。把这一切都忘掉吧，你真的需要一份书面的个人财务计划。
假如这件事是你在这个世界上最不愿意做的事情，那么，你就需要找一个人替你来做。你需要一个人在你即将出现现金流问题时，对你提出警告。

兜里有钱心不慌

这句话听上去太通俗了，但是，你现在就应该开始为未来存钱。
对于那些不能一夜暴富的年轻人，如果他们能够避免使用信用卡透支，能够约束自己等到有了现金再买东西的话，那么这样就会让他们在将来拥有数百万美元。
假如你拥有一家公司，情形也是如此。你应该从盈利中拿出一小部分购买动态投资基金，这样你在将来就可以避免遭遇现金流危机。

『捌』 应收账款对企业的现金流量产生什么影响

应收账款对于这些企业来讲，一方面没收回钱，另一方面还加速了企业的现金流出。具体为：

1、企业流转税支出。应收账款产生于销售收入，但并未实际收到现金，流转税是以营业收入为计算依据的，企业必须按时以现金交纳。

2、所得税支出。企业将销售收入抵减各项支出后形成经营利润，按照税法的规定，不论是否收到货款，对于经营利润均应交纳企业所得税。这在一定程度上又加剧了企业的资金压力。

3、以现金形式进行的股利分配会造成企业资金的紧张。另外，应收账款的管理成本、清欠过程中的中介费用等都会形成企业的现金流出。

(8)延期货款对公司现金流影响扩展阅读：

在赊销业务中，企业的物流与资金流不同步。企业发出商品并开票确认收入后，货款却不能同步回收，这种没有货款回笼的销售收入，势必会形成没有现金流入的会计利润、销售税金上缴及年内所得税预缴；

如果涉及股东年度分红，还会导致企业用流动资金垫付股东红利。这些企业对拥有巨额“预收账款”的企业，商品没发出，钱就已经到手。