期权期货衍生品知识点

『壹』 期权、期货和其他衍生品的介绍

《期权、期货和其他衍生品》是由约翰·赫尔著作，书籍在西方金融界广泛流传，被誉为“华尔街的圣经”。书中的衍生品理论在现代金融学中占有核心地位，衍生品理论不但建立了金融经济学的基本理论框架，而且在理论的指导下推动了期货、期权、互换等市场的发展，使金融在全球范围内发展到今天如此巨大的规模。

『贰』 什么是期权、期货和其他衍生品（第5版）

本书是一本在西方金融界广泛流传的名著，被誉为“华尔街的圣经”。本书全面而系统地讲解了衍生品定价与金融风险管理的基本理论和方法，在这一新版中又增加了4章新内容，涵盖了新的衍生工具和研究前沿。通过阅读本书，可以系统掌握现代金融学的核心理论和基本方法，尤其是对有志于学习金融工程和投身于资本市场业务的读者来说，阅读本书是非常有价值的。本书可作为大专院校金融学及相关专业的本科生和研究生的教学用书，也可供金融业界人士用作业务手册以备查阅。

『叁』 金融衍生工具，几个大的概念，如期权期货等，用通俗的语言说明以下，期权、期货、套期保值的意义

期权：你出一部分定金，买下未来以某个价位买或者卖某种商品的权力，若到那时你觉得价格合理，就可以执行这份权利，并且卖给你这份权力的人必须无条件执行，若价格不合理，你可以放弃执行这份权利，损失的是买这份权利的时候花的钱。

期货：你出一部分定金（保证金），买或者卖未来某种商品的合约，期望通过价格波动产生价差来获取收益，方式是低买高卖（做多）和高卖低买（做空）

套期保值：套期保值指的是现货企业利用期货市场规避原料或者产成品或者二者都有的价格波动所引起的风险，具体操作方式就是在期货上建立与现货头寸相反、数量适当的期货头寸，然后希望以期货市场上盈利来弥补现货市场的亏损。

都是自己打的，兄弟看着不错给点分吧。

『肆』 简答 期权与期货等金融衍生品防范企业价格风险

期权与期货等金融衍生品防范企业价格风险
期货合约。是指期货交易所制定的标准化合约，对合约到期日及其买卖的资产的种类、数量、质量作出了统一规定合约。
期权交易。是一种买卖权利的交易，这种交易规定了在某一特定时间、以某一特定价格买卖某一特定种类、数量、质量原生资产的权利。
套期保值是指把期货市场当作转移价格风险的场所，利用期货合约作为将来在现货市场上买卖商品 的临时替代物，对其现在买进准备以后售出商品或对将来需要买进商品的价格进行保险的交易活动。在现货市场和期货市场对同一种类的商品同时进行数量相等但方向相反的 买卖活动，即在买进或卖出实货的同时，在期货市场上卖出或买进同等数量的期货，经过一段时间，当 价格变动使现货买卖上出现的盈亏时，可由期货交易上的亏盈得到抵消或弥补。从而在“现”与“期” 之间、近期和远期之间建立一种对冲机制，以使价格风险降低到最低限度。套期之所以能够保值，是因为同一种特定商品的期货和现货的主要差异在于交货日期前后不一，而 它们的价格，则受相同的经济因素和非经济因素影响和制约，而且，期货合约到期必须进行实货交割的 规定性，使现货价格与期货价格还具有趋合性，即当期货合约临近到期日时，两者价格的差异接近于零 ，否则就有套利的机会，因而，在到期日前，期货和现货价格具有高度的相关性。在相关的两个市场中 ，反向操作，必然有相互冲销的效果。 金融衍生产品的作用有规避风险,价格发现,它是对冲资产风险的好方法.但是由于衍生品的交易遵循零和规则及具有高杠杆性的特点，它的交易就是一方将巨大的风险转移给另一方愿意承担的人手中的过程。如果操作的好，不但能为自己原生投资规避风险，更是能带来巨大的收益。投资金融衍生品本身是一项投机行为，无论是任何一方赚了，都会给另一方带来风险的，这个市场没有双赢，也没有大家都赢的可能。 期货市场的建立，不仅使企业能通过期货市场获取未来市场的供求信息，提高企 业生产经营决策的科学合理性，真正做到以需定产，而且为企业通过套期保值来规避市场价格风险提供了场所，在防范企业价格风险方面起到极大的作用。

『伍』 如何学习（期货，期权和金融衍生品）这本书

首先你要明白你学习的目的
1、应试的话，不用我多说，多年的应试教育，你要是还没经验，那说了也没用。
2、学以致用，那就结合实例，现在金融市场日渐发达，想不知道都难。

说点题外话，学习也讲个人领悟，或者说自觉吧，只有你自己的觉悟，那才叫自觉，世人所引到你的，不过是条道，你能走多远，你将走向何处，那得依靠你自己。那才变成你的知识财产，如果仅仅是蒙混过关，不谈也罢。

『陆』 期权期货衍生品练习题

a.这样可行，理论依据为利率互换理论。
b.互换前甲公司需支付利息为：2000万*（ LIBOR+0.25%）
甲公司需支付利息为：2000万*10%
互换后甲公司需支付利息为：2000万*（ LIBOR+0.75%）
甲公司需支付利息为：2000万*9%
互换后合计降低融资成本：
10%+ LIBOR+0.25%-(9%+ LIBOR+0.75%)=0.5%
c.设甲给乙的贷款的固定利率为i,
乙公司直接贷固定利率贷款利率为10%，则i首先应满足：i<=10%
其次甲公司在利率互换中不能损失，
则有i-9%>= LIBOR+0.75%- LIBOR+0.25%
综上所述计算得出：9.5%<=i<=10%

『柒』 怎么学好《期权、期货、与衍生品》

看书,我看了一年半的书了.另外就是在网络知道回答问题,我觉得回答别人的问题的时候,我自己也学了很多东西.

『捌』 金融期货及衍生品知识

C
C
D
沪深300股指期货合约的涨跌停板幅度为上一交易日结算价的±10％，最后交易日涨跌停板幅度为上一交易日结算价的±20％。季月合约上市首日涨跌停板幅度为挂盘基准价的±20％。
A

D
A
C股指期货每日结算价为最后交易日标的指数最后1小时的算术平均价。
A股指期货交割结算价为最后交易日标的指数最后2小时的算术平均价。

A

『玖』 期权，期货及其他衍生产品 有哪些重要知识点

《期权、期货及其他衍生产品》这本书进入中国，最早是在1999年由华夏出版社翻译出版的原书第3版。这个版本的翻译、排版甚至印刷都是很差的，但就是这样一个很烂的版本，2004年也已经是第三次印刷，可见赫尔教授在衍生品领域的号召力。 出于迎接股指期货推出的市场考虑，去年有两个出版社重新翻译出版了这本书的最新版本，分别是机械工业出版社和人民邮电出版社。机械工业出版社翻译的是原书第7版，而人民邮电出版社的则是原书第6版。 这本书的第7版，核心的内容和以前版本相比并不存在重大的改变，但整体的章节体系和讲述方式对读者更加友好，由浅入深循序渐进，各章节之间互有联系又存在一定的独立性，使得读者可以根据需要阅读自己还未掌握的内容，而对自己已经熟知或者类似怎样设计衍生品这样的投资者不需要掌握的内容，则可以略过不看，节约自己宝贵的时间。另外，很多案例已经更新为有关于国际金融危机的案例，引导读者主动将理论和现实联系起来，获得更好的记忆和学习效果。 机械工业出版社的最新译本，翻译排版较1999年华夏出版社的译本有很大的提高，但仍存在不足。这种不足主要源自译者对金融市场的认知不足，例如不少术语使用的是港台译法，还有一些内容则是因为译者缺乏相关常识。详细的你可以去会汇通网上去看看。