期貨持倉與時間關系

① 期貨漲跌和持倉有什麼關系

價格上漲時
1：成交量、持倉量增加，價格上漲，表示價格還可能繼續上漲。
2：成交量、持倉量減少，價格上漲，表示價格短期向上，不久將回落。
3：成交量增加、持倉量減少，價格上升，表示價格可能會下跌。
價格下跌時
4：成交量、持倉量增加，價格下跌，短期內價格還可能下跌。
5：成交量、持倉量減少，價格下跌，短期內價格將繼續下降。
6：成交量增加，持倉量和價格下跌，價格可能轉為回升。

② 期貨中的持倉，持買，持賣三者是什麼關系

期貨合約的買賣

期貨交易的全過程可以概括為開倉、持倉、平倉或實物交割。

開倉，是指交易者新買入或新賣出一定數量的期貨合約，例如，你可賣出10手大豆期貨合約，當這一筆交易是你的第一次買賣時，就被稱為開倉交易。在期貨市場上，買入或賣出一份期貨合約相當於簽署了一份遠期交割合同。開倉之後尚沒有平倉的合約，叫未平倉合約或者平倉頭寸，也叫持倉。開倉時，買入期貨合約後所持有的頭寸叫多頭頭寸，簡稱多頭；賣出期貨合約後所持有的頭寸叫空頭頭寸，簡稱空頭。

如果交易者將這份期貨合約保留到最後交易日結束，他就必須通過實物交割來了結這筆期貨交易，然而，進行實物交割的是少數。大約99％的市場參與者都在最後交易日結束之前擇機將買入的期貨合約賣出，或將賣出的期貨合約買回，即通過筆數相等、方向相反的期貨交易來對沖原有的期貨合約，以此了結期貨交易，解除到期進行實物交割的義務。舉例而言，如果你賣出大豆2000年5月合約10手，那麼，你就應在2000年5月到期前，買進10手同一個合約來對沖平倉，這樣，一開一平，一個交易過程就結束了。這就象財務做帳一樣，同一筆資金進出一次，帳就做平了。這種買回已賣出合約，或賣出已買入合約的行為就叫平倉。交易者開倉之後可以選擇兩種方式了結期貨合約：要麼擇機平倉，要麼保留至最後交易日並進行實物交割。

期貨交易者在買賣期貨合約時，可能盈利，也可能發生虧損。那麼，從交易者自己的角度看，什麼樣交易是盈利的？什麼樣的交易是虧損的？請看一個例子，比如，你選擇了1手大豆合約的買賣。你以2188元／噸的價格賣出明年5月份交割的1手大豆合約。這時，你所處的交易部位就被稱為「空頭」部位，你現在可以說你是一位「賣空者」或者說你賣空1手大豆合約。

當你成為空頭時，你有兩種選擇。一種是一直到合約的期滿都保持空頭部位，交割時，你在現貨市場買入10噸大豆並提交給合約的買方。如果你能以低於2188元／噸的價格買入大豆，那麼交割後你就能盈利；反之，你以高於2188元／噸的價格買入，你就會虧本。比如你付出2238元／噸購買用於交割的大豆，那麼，你將損失500元(不計交易、交割手續費)。

你作為空頭的另一種選擇是，當大豆期貨的價格對你有利時，進行對沖平倉。也就是說，如果你是賣方(空頭)，你就能買入同樣一種合約成為買方而平倉。如果這讓你迷惑不解，你可想想上面合約期滿時你是怎麼做的：你從現貨市場買入大豆抵補空頭地位並將它提交給合約的買方，其實質是一樣的。如果你既是空頭又是多頭，兩者相互抵銷，你便可撤離期貨市場了。如果你以2188元／噸做空頭，然後，又以2058元／噸做多頭，把原來持有的賣出合約買回來，那麼你可賺1300元(不計交易手續費)。

③ 期貨漲跌和持倉關系

1 成交量與持倉量關系的應用
在期貨圖形技術分析中，成交量和持倉量的相互配合十分重要。正確理解成交量和持倉量變化的關系，可以更准確的把握圖形K 線分析組合，有利於深入了解市場語言。下面就成交量和持倉量相配合的四種動態情況進行分析。

1 成交量逐步增加，持倉量也同步增加。

此種情況在期貨走勢中最常見，多發生在單邊行情開始時期，價位趨勢處於動盪之中。多空雙方對後市的嚴重分歧，形成市場中資金的比拼，但價格此時還未形成統一的整理區間，價格波動幅度快速而頻繁，使短線投資者有足夠的獲利空間。此時，成交量的擴張是由於短線資金的積極進出，而持倉量的擴張則顯示了多空能量的積蓄。在此情況下，可以從盤面上感到多空力量強弱的變化，同時結合前期行情的走勢，判斷行情的變化方向。

2 成交量逐步減小，持倉量逐步增加。

這種情況往往是大行情來臨的前兆，此時多空雙方的力量和市場外部因素的共同作用使市場在動態中達到了一種平衡。成交的減少，是由於價格波動區間的逐步平衡，使短線資金無利可圖，但持倉量的增加，則意味著多空雙方看法分歧加大，資金對抗逐步升級。由於分歧結果並未明朗，因而多空互不讓步，紛紛加倉，無一方首先打破僵局，成交逐步減少，等待最後的突破。此情況後續的走勢十分兇猛，很少有假突破發生，一旦爆發，至少應有中級行情出現，因而投資者應作好資金管理工作。

3 成交量逐步增加，持倉量逐步減小。

此情況一般發生在一段行情中繼的過程中，並且伴有多殺多、空殺空的現象。由於行情有利於多空其中的一方，從而使相反一方紛紛出逃，持倉逐步減少。但價位的快速運動為短線炒作提供了良機，因而短線資金積極介入，成交並未減少，有時短線持倉的增加掩蓋了長線資金的出局，造成持倉量減少的趨勢並不明顯。這種情況下，可能會伴有中期反彈行情，由於反彈的劇烈，往往給人一種轉勢的感覺，但原趨勢仍將保持下去。

4 成交量逐步減少，持倉量逐步減少。

此種情況多發生在一波行情逐步結束時，成交量和持倉量的同步收縮，證明多空雙方或其中一方對後市失去信心，資金正逐步退場。這種情況如果持續發展，會為新資金介入提供有利的條件，成為變盤的前兆。由於成交量和持倉量都比較小，行情容易受外界因素影響，價位波動隨意性很強，會給投資者造成不必要的損失。

從以上情況可以看出：成交量是推動行情發展的基本動力，成交量增加價位變化趨於活躍，成交量減少價位變化趨於緩和；持倉量是行情發展的內在動力，增倉是一段行情的開始，而減倉是一段行情的結束。

成交量與持倉量之間不同變化的結合，組合出多種富於變化的圖形形態，進而推動價格逐步變化。

為了更好地應用這分析方法，應注意以下幾點：

1.這幾種情形的出現與一個獨立自發性的市場關系密切。

近兩年，由於國內市場逐步與國際接軌，個別期貨品種的走勢已經逐步失去了自身的獨立性，因而在應用中成交量與持倉量的關系不如早期市場明顯。但在我國期貨市場進一步開放後，自身獨立的交易體系逐步成熟時，品種自身的交易特性會更明顯，成交量與持倉量關系的可操作性也會越來越強。

2.此種分析適用於單個品種分析。

在單個品種中，基本可以清楚地看出成交量和持倉量的組合變化規律，但對於利用期貨品種構造的長期段代圖卻不太適用。

3.進入交割月的品種。

在進入交割期時，由於交易品種與現貨價格的聯系更加密切，再加上有關制度的約束，期貨品種會走出一些極端的變化，無法用成交量和持倉量的關系來解釋。

4.主力的主動鎖倉。

這種情況已經在市場的逐步完善中漸漸消失。

以上情形雖然會使成交量和持倉量的分析方法受到一定限制，但在准確理解了基本的分析原理後，投資者可以根據實際情況創造出新的分析方法，來解讀市場語言。

④ 股指期貨持倉時間限制

不行！
看對熊市的大方向是重要，但實際操作中要隨時防備爆倉。

比如，總體趨勢是向下的，但是，某一天指數大漲/反彈，即使一天，也會至少吃掉之前的盈利，假設一直不操作，一旦總體下跌中碰到幾次這樣的抽風，很容易就爆倉了

期貨--包括股指期貨，每天都必須結算---虧損的人由交易所通過開戶公司，把錢直接強行扣除----劃給賺的人；次日，還想繼續參加交易，前提是你賬戶里必須有充足的保證金；否則，就沒有操作的資格了---也就是所謂的爆倉

除非有源源不斷的資金可以在虧損後，可以注入，彌補保證金足額；顯然，這只有理論上的可能性。不要說個人，即使大的機構，一旦做錯，而又加上期貨是「以小博大」的杠桿交易，，股指期貨是一個指數點就300元，有多少錢可以支撐 彌補嚴重的虧損？

⑤ 期貨可以持倉一個月嗎，甚至幾個月嗎

舉個簡單例子：五月到期交割的合約，如：1105，理論上可以持倉到5月中旬，但實際上一般投機者在到期前的一個月，就會平倉。移倉到以後月份的，如1106。以此類推，如果做完移倉操作，是可以長期持倉的。

⑥ 期貨中成交量與持倉量的關系

期貨中成交量與持倉量的關系是持倉量=現在手中所持有的‍幣品市值（金額）/成交量*100*每股期貨價格。成交量指當天成交的股票總手數（1手=100股）。
持倉量：指投資者現在手中所持有的幣品市值（金額）占投資總金額的比例。 期貨市場中，持倉量指的是買入（或賣出）的頭寸在未了結平倉前的總和，一般指的是買賣方向未平合約的總和，也叫訂貨量，一般都是偶數，通過分析持倉量的變化可以分析市場多空力量的大小、變化以及多空力量更新狀況，從而成為與股票投資不同的技術分析指標之一。

⑦ 期貨成交量與持倉量關系

期貨成交量與持倉量的變化會對期貨價格產生影響，期貨價格變化也會引起成交量和持倉量的變化.因此，分析三者的變化，有利於正確預測期貨價格走勢。
1、期貨成交量逐步增加，期貨持倉量同步增加。此種情況在期貨走勢中最常見，多發生在單邊行情開始時期，價位趨勢處於動盪之中。多空雙方對後市的嚴重分歧，形成市場中資金的比拼，但價格此時還未形成統一的整理區間，價格波動幅度快速而頻繁，使短線投資者有足夠的獲利空間。此時，成交量的擴張是由於短線資金的積 進出，而持倉量的擴張則顯示了多空能量的積蓄。在此情況下，可以從盤面上感到多空力量強弱的變化，同時結合前期行情的走勢，判斷行情的變化方向。
2、期貨成交量逐步減小，期貨持倉量逐步增加。這種情況往往是大行情來臨的前兆，此時多空雙方的力量和市場外部因素的共同作用使市場在動態中達到了一種平衡。成交的減少，是由於價格波動區間的逐步平衡，使短線資金無利可圖，但持倉量的增加，則意味著多空雙方看法分歧加大，資金對抗逐步升級。由於分歧結果並未明朗，因而多空互不讓步，紛紛加倉，無一方首先打破僵局，成交逐步減少，等待最後的突破。此情況後續的走勢十分兇猛，很少有假突破發生，一旦爆發，至少應有中級行情出現，因而投資者應作好資金管理工作。
3、期貨成交量逐步增加，期貨持倉量逐步減小。此情況一般發生在一段行情中繼的過程中，並且伴有多殺多、空殺空的現象。由於行情有利於多空其中的一方，從而使相反一方紛紛出逃，持倉逐步減少。但價位的快速運動為短線炒作提供了良機，因而短線資金積極介入，成交並未減少，有時短線持倉的增加掩蓋了長線資金的出局，造成持倉量減少的趨勢並不明顯。這種情況下，可能會伴有中期反彈行情，由於反彈的劇烈，往往給人一種轉勢的感覺，但原趨勢仍將保持下去。
4、期貨成交量逐步減少，期貨持倉量逐步減少。此種情況多發生在一波行情逐步結束時，成交量和持倉量的同步收縮，證明多空雙方或其中一方對後市失去信心，資金正逐步退場。這種情況如果持續發展，會為新資金介入提供有利的條件，成為變盤的前兆。由於成交量和持倉量都比較小，行情容易受外界因素影響，價位波動隨意性很強，會給投資者造成不必要的損失。
從以上情況可以看出：期貨成交量是推動行情發展的基本動力，成交量增加價位變化趨於活躍，成交量減少價位變化趨於緩和；期貨持倉量是行情發展的內在動力，增倉是一段行情的開始，而減倉是一段行情的結束。

⑧ 期貨最多可以持倉多久

若是原油期貨，原油期貨合約是有期限的，在合約到期之前，交易者持有的倉單要按照要求進行平倉，否則很容易造成強制平倉的發生。交易者持有一個固定的合約的時限並不長，尤其是交易者多交易主力合約。

原油期貨合約是不斷更迭的，一個合約到期，相應的就會再上市另一個期貨合約，交易者可以不斷的交易該期貨品種，只是合約月份發生了變化。

溫馨提示：所有金融類衍生品的投資都具有風險性，對於投資者的金融風險管理能力有著較高的要求，不適合沒有專業金融知識的投資者。除了基礎的金融知識外，投資者還應做到自身風險承受的控制，不可盲目的進行投資。
應答時間：2021-01-06，最新業務變化請以平安銀行官網公布為准。
[平安銀行我知道]想要知道更多？快來看「平安銀行我知道」吧~
https://b.pingan.com.cn/paim/iknow/index.html

⑨ 期貨中某一時刻持倉和外盤內盤是什麼意思

持倉：交易者手中持有的未平倉合約數量
倉差：和上一交易日相比的持倉數量差額
外盤：主動性買盤（即成交時是以盤面上的最低賣出價成交的）
內盤：主動性賣盤（成交時是以盤面上的最高買入價成交的）

外盤+內盤=當前成交總量

⑩ 期貨中持倉過夜是怎麼回事

期貨中持倉過夜是這樣的情況：持倉是持有一張單子，過夜持倉就是持有的這張單子到了次日才了結（清算）。

在實物交割或者現金交割到期之前，投資者可以根據市場行情和個人意願，自願地決定買入或賣出期貨合約。

而投資者（做多或做空）沒有作交割月份和數量相等的逆向操作（賣出或買入），持有期貨合約，則稱之為「持倉」。

(10)期貨持倉與時間關系擴展閱讀：

期貨持倉

一、新手必須在當天收盤前平倉，但是有經驗的專業人士可以選擇持倉過夜。當市場收盤前比最高點高幾個基點，第二天通常會超過它。市場的收盤價是底部，通常第二天會到達更低的地方。

二、這些經驗不是絕對的，市場可能收盤在最高價，當晚有壞消息襲擊，第二天開盤非常低。這就是為什麼只有有經驗的日內交易者可以持倉過夜。

三、研究，長知識，形成更冷靜，更理性的紀律。你必須研究過去，計算概率，為將來做有準備的決定。當你做日內交易，市場經常會亂走，你要自己摸索出來。你可以使用1，2台電腦，一台做交易，一台做研究。

四、取得你交易的市場的1年歷史數據。把它放進電子表格，開始問問題。每當市場收盤比最高點高5個基點以內，第二天它到達新高的次數是多少，第二天漲到了多高。

每當市場收盤價比最低點低5個基點以內，又是如何，第二天最低到哪裡，如果你有了答案，再研究如果市場收盤價比最高點高10個基點以內又是如何，以此類推。